Ranking de Rentabilidades de Fondos Comunes de Inversión en Pesos y Dólares
Tenga en cuenta que las comparaciones se enfocan en exponer las rentabilidades de los fondos con objetivos y características similares, siendo los fondos mas relevantes de la industria para ese objetivo.
Ranking Fondos de Renta Fija en Pesos
Fondos pesos, horizonte muy corto plazo, con rescate inmediato
Los FCI con rescate inmediato, trabajan con el interés similar a un plazo fijo con la diferencia que las empresas lo usan para eludir el impuesto a los debitos y creditos bancarios invirtiendo en este fondo y luego solicitando el rescate con echeq para endosar o con transferencia bancaria.
La colocación de excedentes en estos fondos es para manejar un interés de corto plazo, es decir menor a 45 días. Los mismos siguen la tasa BADLAR menos costos de administración del fondo.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 30% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 20% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 20% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Fondos pesos, horizonte corto plazo, con rescate a 24 horas
Para inversiones entre 30 y 60 días se recomienda este tipo de FCI que dan un rendimiento superior a un plazo fijo, ideales para una PYME. Son los primeros excedentes de fondos a corto plazo que no se usaran en un período corto. En el top 3 del ranking estan los fondos con los que trabajamos y que puedes suscribrir.
La colocación de excedentes en estos fondos es para manejar un interés de corto plazo. Los mismos intentan mejorar en rendimiento la tasa BADLAR que informa el BCRA para plazos fijos, por lo que esta opción es una mejor alternativa al plazo fijo por ese tiempo determinado.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 30% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 20% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 20% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Fondos de mediano plazo, indexados a la inflación con rescate a 48 horas
Para excedentes de fondos de mediano plazo que no se usarán, se sugiere invertir en fondos que están indexados a la inflación, a los efectos de no generar una pérdida monetaria que luego se usara para inversiones en capital de trabajo o inversión. Se logra mantener el capital actualizado. La colocación de excedentes es para manejar un interés de mediano plazo, es decir desde 70 días a 2 años siguiendo la evolución de la inflación más una tasa de interés adicional. Los mismos en su mayoría tienen bonos y obligaciones negociables CER (que ajustar por inflación).
Dada la volatilidad que hoy atraviesa nuestro país, sugerimos no invertir estos fondos de corto plazo, puesto que si bien están indexados a un dato mensual informados por el INDEC, los precios de dichos activos o instrumentos de negociación en el mercado de capitales hacen que a veces de corto plazo se puedan tornar menos o más rentables, generando posibles resultados negativos en periodos menores a 50 días.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 15% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 40% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 15% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Fondos de mediano plazo, indexados a la devaluación del dólar mayorista con rescate a 48 horas
Para excedentes que se usarán en el mediano y corto plazo para importaciones, o son excedentes de exportaciones donde se desea mantener la rentabilidad de la devaluación del tipo de cambio, estos fondos cumplen el objetivo deseado, invirtiendo en instrumentos indexados a la devaluación del tipo de cambio. La colocación de excedentes en estos fondos es para manejar un interés de mediano plazo, es decir de 70 días a 2 años siguiendo la evolución del tipo de cambio oficial más una tasa de interés adicional. Los mismos en su mayoría tienen sintéticos de dólar linked a través de más una cobertura con dólar futuro en Rofex.
Dada la volatilidad que hoy atraviesa nuestro país, sugerimos no invertir estos fondos de corto plazo, puesto que si bien están indexados a la política monetaria que ejecuta el BCRA, los precios de dichos activos o instrumentos de negociación en el mercado de capitales hacen que a veces de corto plazo se puedan tornar menos o más rentables, generando posibles resultados negativos en periodos menores a 50 días.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 15% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 40% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 15% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Ranking Fondos de Renta Fija en Dólares
Fondos de inversión en dólares con horizonte de corto plazo o menor a un año que invierten en renta fija de otros países y empresas situadas en los mismos. Pueden ser LATAM o Globales.
Son fondos que buscan una renta estable en dólares en el corto y mediano plazo, cuyo objetivo es el de obtener rentornos entre el 3% y 4% anual a través de instrumentos de renta fija de activos investment grade de corto plazo.
En general invierten en activos con duración menor a dos años por lo que la tasa en promedio es de un T-bill o letra del tesoro de Estados Unidos más un porcentaje extra.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 20% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 30% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 20% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Fondos de inversión en dólares con horizonte de mediano y largo plazo mayor a 2 años que invierten en renta fija de otros países y empresas situadas en los mismos. Las inversiones pueden ser LATAM o Globales.
Son fondos cuyo objetivo es obtener una renta estable en dólares en el largo plazo, con rentornos entre el 6% y 8% anual, en general a través de instrumentos de renta fija de activos investment grade de largo plazo.
Estas inversiones muchas veces se combinan con bonos corporativos y soberanos sólidos donde se aprovecha la volatilidad del mercado para buscar nuevas oportunidades que dejen una mejor renta futura sin aumentar significativamente el riesgo del portfolio, por lo que es clave identificar aquellos fondos que tienen instrumentos investment grade que no eleven el riesgo.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 15% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 40% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 15% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Fondos de inversión en dólares con horizonte de corto plazo y hasta 2 años que invierten en renta fija mayoritariamente de Argentina y en algunos casos invierten un porcentaje en otros países y empresas situadas en los mismos.
Son fondos que buscan una renta en dólares en el corto y mediano plazo, cuyo objetivo es el de obtener rentornos entre el 4% y 5% anual.
En general invierten en instrumentos como bonos corporativos con alta calidad crediticia y en algunos fondos buscan oportunidades en bonos soberanos y provinciales.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 20% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 30% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 20% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking
Fondos de inversión en dólares con horizonte de mediano y largo plazo mayor a 2 años que invierten en renta fija mayoritariamente de Argentina y en algunos casos invierten un porcentaje en otros países y empresas situadas en los mismos.
Son fondos con el objetivo de obtener una renta estable en dólares en el largo plazo, con rentornos entre el 7% y 9% anual.
Mayoritariamente estos fondos se componen de bonos corporativos, pero hay fondos que invierte en bonos soberanos locales con vencimientos superiores a 5 años que con el fin de aumentar la potencial tasa de rendimiento, se incrementará el riesgo de default, por lo que es clave identificar aquellos fondos que tienen una composición elevada en este tipo de instrumentos.
| Ranking | Fondo | Rend. Mes | Rend. Año | Rend. 1 Año |
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Fuente: cnv.gov.ar/FondosComunesInversion
Los datos tomados son a la fecha que se menciona en el inicio de la página para el valor de cuotas partes de los fondos comunes de inversión. Además se toma como premisa que todas las cuotapartes son clase B. El ranking tiene en cuenta los datos de rendimientos en el mes, año en curso y 1 año y los honorarios del fondo, tomando como promedio ponderado por el patrimonio de cada clase de cuotaparte el valor de cada variable. Luego se ponderan estas variables hasta que la suma de 100%, siendo del 15% para el rendimiento del mes, 30% para el rendimiento del año en curso, 40% para el rendimiento que tuvo en el último año y del 15% para los honorarios. Con cada variable ponderada, para cada una de ellas se dividió por el promedio de cada fondo que tuvo para esa variable y se la multiplicó por el peso ponderado en porcentaje. Así se realizó con cada una de ellas salvo en honorarios donde la división fue inversa ya que el resultado es mayor mientras menor sea el cobro de honorarios. Al resultado de las sumas ponderadas se las clasificó en un ranking